中國危廢處理市場現(xiàn)狀及環(huán)保行業(yè)發(fā)展趨勢
【南京純水設(shè)備】1、中美產(chǎn)廢來源和危廢處置方式差異
從產(chǎn)廢結(jié)構(gòu)上來看,美國是石油化工生產(chǎn)大國,其產(chǎn)廢結(jié)構(gòu)中基礎(chǔ)化工以及石油/煤制品制造業(yè)的產(chǎn)廢占比合計高達71%(2017年);由于石化企業(yè)多產(chǎn)生液態(tài)危廢,因而美國的危廢產(chǎn)量中83%為液態(tài)危廢。而我國的化工行業(yè)產(chǎn)廢僅占總量的19%,且產(chǎn)廢行業(yè)較為分散,有色金屬冶煉、非金屬礦采選、造紙等行業(yè)的產(chǎn)廢占比均超過10%。
另一方面,液態(tài)危廢在國內(nèi)危廢總體結(jié)構(gòu)中占比較小,以目前的廢物結(jié)構(gòu)看,將廢堿(15.67%)、廢酸(14.37%)、廢油(5.36%)全看作液態(tài)危廢,合計占比僅為35%。南京純水設(shè)備
從處置危廢方式上來看,美國深井灌注處置技術(shù)已十分成熟,同時其液廢占比較高,自2013年起深井灌注處置危廢的占比穩(wěn)定在70%左右,而其他的危廢處理方式包括廢液處理、回收、焚燒、填埋等,占比均不足10%。中國目前的主流危廢處理方式仍為焚燒,不過近年的焚燒占比在持續(xù)下降(2015年已不足40%),同時資源化處置方式和水泥窯協(xié)同處置的熱度在穩(wěn)步提升。
2、中國危廢處理市場更大
從危廢產(chǎn)量來看,我國的危廢產(chǎn)量自2011年起隨著工業(yè)企業(yè)的快速發(fā)展而迅速走高,2017年已達6937萬噸;而美國近年來的危廢產(chǎn)量已相對平穩(wěn),走勢和工業(yè)生產(chǎn)指數(shù)基本一致,危廢產(chǎn)量維持在3500萬噸左右。危廢產(chǎn)量的差異也從供給層面決定了未來危廢處理市場空間的規(guī)模。南京實驗室純水設(shè)備
國內(nèi)危廢處理可比空間約是美國的3-4倍。從危廢處理量來看,根據(jù)《中國統(tǒng)計年鑒》的數(shù)據(jù),中國2017年危險廢物處理量為6595萬噸(綜合利用4043萬噸,無害化處置2552萬噸);數(shù)據(jù)顯示,美國近年來的危廢處理量均在3500~4000萬噸左右,2017年為3516萬噸,約為我國危廢處理量的一半。進一步考慮第三方處理的規(guī)模,根據(jù)中國《2018年全國大、中城市固體廢物污染環(huán)境防治年報》數(shù)據(jù)顯示,2017年擁有危廢經(jīng)營許可證單位的實際危廢處理量為2252萬噸,第三方處理占比為34%;美國第三方單位危廢處理量僅為635萬噸,第三方處理占比為18%。測算得出我國第三方單位的危廢處理量(及危廢市場規(guī)模)約為美國的3.5倍。
同時,我國危廢市場還面臨著存量和增量雙層疊加。增量部分是指每年新產(chǎn)生的危廢量,通常包括合法處置途徑+非法處置途徑。在制度完善和嚴督察背景下,每年新增危廢中瞞報、漏報行為減少,非法轉(zhuǎn)移和傾倒途徑被切斷,大量危廢回歸正規(guī)化途徑;存量部分是指在環(huán)保執(zhí)法加嚴后大量危廢貯存被發(fā)現(xiàn),短期內(nèi)面臨處置壓力,處置需求十分迫切。存量和增量雙層疊加,危廢需求暴增。進入“十三五”以來,先后有11個省發(fā)布《危險廢物處置設(shè)施建設(shè)規(guī)劃》。從發(fā)布規(guī)劃項目的情況來看,“十三五”期間平均產(chǎn)能增長率達212%??梢娢U設(shè)施不足的問題已引起各地環(huán)保部門重視。南京純水設(shè)備
三、環(huán)保行業(yè)PPP項目落地
2017年以來,隨著行業(yè)外企業(yè)(包括央企和國企)進入環(huán)保,低價中標&剛性兌付導致龍頭&優(yōu)質(zhì)項目優(yōu)勢不突出,項目投資回報率處于低位。
環(huán)保行業(yè)落地率穩(wěn)步增長,且顯著高于行業(yè)平均。環(huán)保行業(yè)PPP項目落地率58.4%,顯著高于行業(yè)平均水平56.0%,從細分行業(yè)看,水、垃圾在落地率,清庫率,增長速度上明顯優(yōu)勢。
清理期間,環(huán)保行業(yè)收益率略有提升,且高于全行業(yè)平均。2018M6,環(huán)保項目收益率6.70%;高于行業(yè)平均6.54%,環(huán)保上市公司項目收益率7.09%;進入2018M12以后,環(huán)保上市公司項目收益率進一步上升至7.52%,行業(yè)競爭格局逐步改善。南京實驗室純水設(shè)備
四、環(huán)保行業(yè)發(fā)展趨勢:外延并購是危廢龍頭成長必經(jīng)之路
目前我國危廢市場的優(yōu)秀參與者眾多,隨著危廢處理“量價齊增”的情況延續(xù),從傳統(tǒng)危廢處理企業(yè)東江環(huán)保、光大綠色環(huán)保,到全產(chǎn)業(yè)鏈拓展的大型環(huán)保公司東方園林、北控水務(wù),再到資金實力雄厚的新興力量海螺創(chuàng)業(yè)、雅居樂,均在危廢行業(yè)持續(xù)開疆拓土。但是,我國的危廢市場行業(yè)集中度仍相對較低。根據(jù)統(tǒng)計,雖然我國的危廢企業(yè)處理量快速增長,但是CR10的總產(chǎn)能僅占全國總產(chǎn)能的7.2%,仍有大量的危廢產(chǎn)能被小型企業(yè)所瓜分。
外延并購將是我國危廢龍頭的成長必經(jīng)之路。:
(1)行業(yè)三大壁壘決定擴張靠并購。資質(zhì)壁壘:環(huán)保法規(guī)定,從事廢物處理業(yè)務(wù)前需經(jīng)政府部門的嚴格審批,只有符合條件的企業(yè)才能取得廢物處理的行政許可資格。2013年以后,生態(tài)環(huán)境部將危廢經(jīng)營許可證的審批權(quán)限下放到了省級生態(tài)環(huán)境部門。危廢經(jīng)營企業(yè)要進入當?shù)厥袌?,必須?jīng)過當?shù)丨h(huán)境管理部門審批。這一舉措導致危廢處理行業(yè)呈現(xiàn)出一定的地域壁壘,故而大型危廢公司往往會選擇并購實現(xiàn)跨區(qū)域的擴張。技術(shù)壁壘:危廢種類高達46大類,種類繁多,性質(zhì)差距巨大,預(yù)處理過程極為重要。危廢處理工藝繁雜,稍有不慎就會對環(huán)境造成不好的影響,因而政府在發(fā)放危廢許可證時,也會要求企業(yè)有一定的危廢處理技術(shù)。南京純水設(shè)備
(2)對標美國,并購是趨勢。我國危廢行業(yè)目前的發(fā)展階段和美國二十世紀90年代初期類似,有大量的小型危廢企業(yè)侵占市場份額,1991年共有近4000家危廢處理公司。而隨著監(jiān)管趨嚴、危廢處理費用回歸正常水平、技術(shù)逐步成熟等多項因素影響,美國的危廢處理企業(yè)到2017年僅有1000余家,且CR10的市占率超過90%,市場格局已非常成熟。
此外,針對不同種類、不同含量的危廢,公司需要根據(jù)實際需要來調(diào)整處理工藝。規(guī)模擴大壁壘:新的危廢項目從立項到投產(chǎn)過程復(fù)雜,審批周期長,一般耗時3-5年。顯然,收購有資質(zhì)的企業(yè)會比新建產(chǎn)能更容易擴大企業(yè)規(guī)模。
本文由【南京純水設(shè)備】網(wǎng)提供任何人和單位不得轉(zhuǎn)載盜用。
- 上一篇:寧東能源化工基地煤化工園區(qū)實現(xiàn)工業(yè)廢水零排放 2019/5/7
- 下一篇:水利部——落實“節(jié)水優(yōu)先、空間均衡、系統(tǒng)治理、兩手發(fā)力”治水 2019/5/7